转 期指套利计算

股票现货与股指期货进行期现套利，套利成本是套利操作能否成功的关键因素，套利成本包括交易成本、资金成本和 市场 冲击成本。套利效果需要分析股票与股指期货上述三项成本的大小与结构。根据期货分析理论，股票和期指的持有成本和交易成本是进行期现套利的主要部分。市场冲击成本也是需要考虑的因素，冲击成本又取决于市场流动性状况，随市场交易情况而变，难以进行定量分析，不过对于小资金该成本在总成本中比例不大，本文对其..